Технический анализ

Как статистика торгов помогает прогнозировать изменение цены

Технический анализ

Мы немного рассказывали о техническом анализе в статье о спекулянтах. Этот тип анализа им подходит лучше всего. Он рассчитан на краткосрочный прогноз, что соответствует спекулятивной стратегии. Считается, что начало ему положил еще основатель знаменитого издания о финансах и экономике The Wall Street Journal, журналист Чарльз Доу, опубликовав в конце XIX века серию статей о рынках ценных бумаг. Сегодня расскажем подробнее об основных терминах и наиболее популярных способах технического анализа.

Что такое технический анализ

Цель технического анализа — спрогнозировать вероятное изменение цен. Для этого используют данные об изменении цен в прошлом и другую статистику, например, объем торгов.

В основе технического анализа стоит предположение, что цена меняется в зависимости от психологии участников рынка, которые в схожих обстоятельствах ведут себя одинаково.

Часто в разговорах трейдеров вы можете услышать термины «уровень поддержки» и «уровень сопротивления». Иногда их называют уровнями психологической поддержки и сопротивления. Выставляются они на графике в виде горизонтальных линий.

Эти уровни показывают момент, когда покупающие трейдеры начинают преобладать над продающими и наоборот.

Уровни поддержи и сопротивления

Если цена растет, значит спрос превышает предложение, трейдеры активно покупают. Когда объем сделок на продажу станет больше объема на покупку — цена развернется и начнет снижаться. В этот переломный для цены момент мы отмечаем на графике уровень сопротивления.

Сопротивлением он называется, потому что цена как-бы сопротивляется росту. В такие моменты начинается противостояние продавцов и покупателей. Если сопротивление продавцов окажется не достаточным и предложений на покупку будет больше — цена продолжит расти.

Если сопротивление оказалось достаточным — цена начнет снижаться. Когда наступает момент смены направления со снижения на рост, отмечают уровень поддержки.

Поддержкой уровень называется, потому что покупатели начинают поддерживать падающую цену. Если объем сделок на покупку будет больше объема продающих предложений — цену удасться поддержать. Если нет — цена продолжит снижение.

Если при следующем возврате цены к уровню сопротивления или поддержки она не развернется, то такую ситуацию называют «пробоем» уровня. А если цена предсказуемо изменила свое направление около уровня, то это называется «отскоком». «Пробой» и «отскок» могут служить сигналом к продаже или покупке.

Японские свечи

Японские свечи — наглядный способ демонстрировать динамику изменения цены. Кроме того, это один из первых инструментов технического анализа. Они были изобретены в 18 веке.

Свеча состоит из тела, которое может иметь два цвета. Обычно это черный и белый, но на нашем графике красный и зеленый. Красный вместо черного, зеленый вместо белого.

Тело показывает диапазон изменения цены за период времени. Например, при открытии рынка утром и закрытии вечером. Если это рост, то свеча зеленая, если снижение — тело красное. Помимо тела у свечи есть верхний и нижний фитиль. Верхний показывает максимум, который достигала цена, а нижний — минимум.

Японские свечи, график

Время, за которое свеча демонстрирует поведение цены, называется временным интервалом или таймфреймом. Трейдеры используют графики с разными таймфреймами, чтобы провести анализ в пределах разных интервалов. Например, графики с часовым таймфреймом для анализа за несколько дней или дневной таймфрейм для месячного интервала. Чем больший период рассматривает трейдер, тем крупнее таймфрейм, который он выберет для построения графика.

Какого-то жесткого правила на этот счет нет. Все зависит от личных предпочтений трейдера и задачи, которую он перед собой поставил.

Различные формы и комбинации свечей могут служить сигналом или предупреждать о кардинальных изменениях цены. Когда анализируют график из свечей так же смотрят на график объема торгов. Если объем торгов растет, это значит, что возрастает волатильность бумаги — ее способность быстро менять цену. Вместе с волатильностью возрастают риски.

Индикаторы технического анализа

Чтобы прогнозировать поведение цен с помощью статистики, наборы данных  представляют в наглядной форме. Статистика — это любые данные по торгам: объем торгов, диапазон изменения цены, цена закрытия, дневные максимумы и минимумы и прочее. Индикаторы в техническом анализе и есть такие представления.

Иногда графики индикаторов строятся на одном графике с котировками, а иногда отдельно. Трейдер следит за поведением графика индикатора и ожидает сигнал, для которого этот индикатор предназначен. Сигналы возникают если значение одного или нескольких индикаторов достигает результата, которого ждет трейдер.

Например, если взять два графика индикатора простого скользящего среднего построенных с разным периодом усреднения, сигналом к действию станет их пересечение:

Скользящие средние

Есть канальные индикаторы, которые обозначают на графике границы диапазона — его называют каналом. В пределах этого диапазона цену считают допустимой. Если цена уходит за пределы диапазона — это считается аномальным ростом или снижением. Пример такого индикатора — линии Боллинджера. Они строятся на основе стандартного отклонения от индикатора простого скользящего среднего.

Индикатор — линии Боллинджера

Чем больше индикаторов дадут сигнал к действию, тем уверенней будет трейдер в сделке.

Паттерны

На график изменения цены можно смотреть не просто как на непрерывный, изменяющийся вектор, а как на фигуры. Если взять какой-то конкретный отрезок графика на нем будет фигура, обычно похожая на угол.

Бывает так, что фигуры на графиках повторяются. Такие повторения называют паттернами. Когда трейдер замечает начало паттерна, он ожидает, что график цены будет вести себя аналогично паттерну.

Паттерн голова и плечи

Самые популярные паттерны: голова и плечи, двойная вершина, тройная вершина, флаг, клин. Некоторые из них представляют предполагаемое поведение графика, а некоторые создают канал, по которому предполагается движение графика.

Патерн Флаг

Движение графика от нижней границы канала к верхней называют консолидацией. Каждый раз когда график подходит к границе у которой должен развернуться, говорят, что график тестирует границу. Как правильно определять границы канала — тема большой отдельной статьи.

Патерн клин

Чтобы увидеть, как строят технический анализ трейдеры, почитайте обзоры и статьи трейдеров, которые торгуют в терминале Трейдернет. На графиках вы можете ознакомиться с «аналитической силой» японских свечей и индикаторов. Нажимайте правой клавишей на графике и через выплывающее меню изменяйте таймфреймы, накладывайте индикаторы.

Если откроете демосчет в Tradernet, сможете экспериментировать в торгах на виртуальные деньги, без риска для своих настоящих. На демосчете будет 1 000 000 виртуальных рублей, с ними вы сможете сами освоиться в техническом анализе. Время для торгов не ограничено — на демосчете биржи открыты круглосуточно, поэтому сможете тренироваться даже вечером, после работы и в выходной день.
Чем раньше вы начнете практиковаться в торговле ценными бумагами, тем быстрее освоитесь на рынке и сможете открыть реальный счет с настоящими деньгами, чтобы получать настоящую прибыль.

Технический анализ: 3 комментария

  1. не правда. очень все просто написано и по возможности понятно! спасибо! пошла пробовать!

Обсуждение закрыто.